為了充分發揮公積金制度政策性金融優勢，可考慮推行六大方面的創新，其中包括：適當降低住房公積金貸款利率、適當降低公積金房貸首付比例、推出針對中低收入者的貼息房貸、增加固定利率公積金房貸等新品種、本著自愿原則適當提高中低收入者公積金繳存額度等。

　　一、適度降低公積金房貸利率。目前公積金住房貸款與銀行商業貸款利率差別不大，上一次央行升息后，公積金貸款利率也隨之上調，導致市民公積金貸款承受能力依然不足。

　　目前公積金貸款利率已升至4%以上，本人認為，公積金低息貸款的貸款利率應低至2%-3%，才可以真正體現政策性金融的優勢，與商業貸款拉大差距。公積金的管理不應以盈利為目的，建設部曾進行過調研，在低利率水平下，公積金管理中心可以以存貸差、存款收益維持正常運營。

　　二、推出更多公積金貸款品種。目前已有數家商業銀行推出房貸固定利率產品，公積金管理中心作為政策性住房金融機構，應率先以較低的固定貸款利率嘗試公積金貸款品種的創新。有關方面也正在就混合貸款利率，即“浮動+固定貸款利率”或分段固定利率的公積金貸款產品進行研究。

　　三、對中低收入者，可推行免責條款。為了體現對中低收入群體的住房保障，公積金制度中應該有一定的免責條款。比如，一旦中低收入者家庭發生不利變動，應允許其繼續居住原有住房。

　　四、低收入者繳存額度可適度提高。隨著公積金制度覆蓋面逐步拓寬，低收入群體參與的越來越多。目前按收入比例的8%提取公積金，這對于收入基數本來就很低的低收入者只能是杯水車薪，無法達到貸款買房的目的。所以，對低收入者可適當增加繳存額度，這樣才會讓低收入者更好地享受公積金房貸的優惠效果，最終保證發揮公積金制度對低收入者的政策傾斜效果。

　　五、降低住房公積金貸款的首付比例。目前上海住房公積金個人購房貸款的首付款比例為新房不低于房價總額的20%，二手房不低于房價總額的30%。公積金首付應與房價變化掛鉤，實施靈活的首付比例，房價過高時可以提高貸款額度，降低首付比例，可以考慮房價總額九成、八成的貸款。

　　六、住房公積金應增加貼息貸款。由于公積金歷年的繳存積累以及存貸利差，公積金擁有相當的增值收益。公積金增值收益屬于全體繳存人，因此，可以考慮將收益部分以及適當增加的財政補貼，用作為改善中低收入家庭住房需要而提供無息和貼息貸款。尤其是對一些已繳存一定年限卻仍無能力買房的中低收入家庭，要為他們提供使用公積金買房的機會。

　　(來源：國際金融報 作者：文林峰 建設部政策研究處處長 記者衛容之整理）