非法迷你期指交易實為對賭 幕后莊家損招連連

　　昨日(7月22日)，《每日經濟新聞》獨家報道了大西洋證券國際CFD部(以下簡稱CFD部)推出迷你期指，在網絡上大肆攬客，并且在宣傳中存在諸多虛假成分，進行招搖撞騙的消息。消息報道后在市場引起強烈反響，記者昨日接到數位迷你期指受害客戶的電話，揭露CFD部的騙人嘴臉。

　　CFD部究竟是如何欺騙客戶，讓他們一步步落入自己設下的圈套？在之前的追查中，有知情人士向《每日經濟新聞》記者報料，CFD部與客戶實際進行的是對賭交易，并且公司在對賭中損招連連，交易規則更是暗藏“三大殺機”，客戶要想從CFD部手中賺錢，可以說是難于上青天。

　　與客戶進行對賭交易

　　在《每日經濟新聞》記者前期調查中，公司負責人小梁表示，公司將為每個客戶開通保證金賬戶，確認入金后資金將轉入個人保證金賬戶，待賬戶激活后，客戶即可參與迷你期指交易。針對這種情況，多位業內人士都告訴記者，這實際上是一種騙局，公司不可能為客戶真實入金，比如當客戶打入5000美元到公司賬戶后，公司會在虛擬賬戶上給客戶5000美元虛擬資金，客戶參與的實際上是一場虛擬交易，而且自己已被玩弄于股掌。

　　“類似CFD部這樣非法中介，其運作模式真是太熟悉不過了。”某知情人士老李向記者報料，“該迷你期指的交易所在哪里都無從知曉，更談不上將客戶委托信息發送至交易所了，所有成交全部是在公司內部解決，即公司與客戶對賭。”

　　“與客戶進行的迷你期指對賭交易中，CFD部可謂是天生的贏家。”老李一針見血地指出。

　　自從滬深300股指期貨推出以來，期貨公司80%以上的客戶基本上都是虧錢，實盤交易尚且如此，對賭盤開出后，這些名為中介實為莊家的人基本都是穩賺不賠。

　　老李告訴記者，其實對賭在國外是合法的，一家公司有客戶做多、有客戶做空，客戶多空對沖后，剩下凈頭寸公司委托到交易所，但國外監管嚴格且講究誠信，一般不會出問題。但是在國內對賭是絕對禁止的，老李稱，在國內的對賭中，如某客戶在5元買股票，盤子上價格為4.9元，如果單子進交易所，該客戶有可能是4.9元成交。但是如果為對賭交易，5元買的股票，公司內部做賬仍是5元給你，但實際上你成交價可能就是4.9元，中間0.1元差價就被公司吃掉了。

　　“實際上這還不是嚴格意義上的對賭。”老李告訴記者，“嚴格意義上對賭交易就是公司與你做相反頭寸。市場上80%以上客戶基本賠錢，尤其是資金量小的客戶，一定賠錢。因為在對賭交易中，這些莊家一般不跟大型機構對賭，而CFD部又是100倍杠杠交易，資金量小的散戶毫無優勢可言，而高杠桿極易出現爆倉，對賭莊家就很容易把客戶吃掉。

　　另外，老李告訴記者，小散戶交易心理一般是賺小錢走人，賠大錢才會砍倉。所以小散做多，莊家做空；小散平掉多頭，莊家隨即平掉空頭。因為小散賺的小錢、賠的是大錢，反過來莊家就是賠小錢，賺大錢。

　　“即使有客戶自認為是絕頂高手，但是要想從CFD部手中賺大錢實屬不易，因為在對賭交易中，CFD部還藏有重重損招。”老李指出。

　　規則背后暗藏“三大殺機”

　　在CFD部 宣 傳 博 客 (http:/liangying0411.blog.163.com/)中，《每日經濟新聞》記者在交易規則一欄看見，該公司對客戶成交有這樣的規定，“下單成交價以本公司報價為準，市價買單以盤面買價成交、市價賣單以盤面賣價成交。”記者在看見上述規定后相當納悶，因為在目前交易規則中，無論是集合競價還是連續競價，成交方式均是系統撮合成交，而CFD部卻規定成交價以公司報價為準，這究竟是何種目的呢？

　　CFD部小梁向記者解釋，這主要是回避不同客戶所在地區網速快慢問題，成交價以公司報價為準，能夠很好解決網速快慢造成的誤差。

　　老李則指出，成交價以公司報價為準，完全沒有道理，這不過是公司在對賭中為自己埋下的伏筆。在滬深300股指期貨實盤交易中，一分鐘的時間內，指數可能會有連續20~30點拉升，但是以公司成交價為準，客戶就不可能按照自己的理想價格成交。

　　“比如一位客戶在2500點買進，2520點賣出就可以賺錢，但是公司軟件沒有2520點這個價格，客戶賺了錢也沒辦法成交。”老李稱，成交價以公司報價為準，客戶所看見的還可能是延時價格，所以依然不會在理想價位成交。此外，受害者張先生昨日向《每日經濟新聞》記者表示，當看見行情大幅下跌后，系統就出現崩潰，交易系統無法進去，看著自己倉位出現爆倉。

　　除了成交價暗藏殺機外，萬分之8交易手續費更是CFD部的另一大損招。

　　按照交易規則，客戶開倉將一次性收取萬分之8的傭金，如果指數在2500點做一手來回，滬深300股指期貨需要的手續費為150元，而迷你期指所需要的手續費就達到600元，迷你期指手續費是中金所4倍，對于如此高的手續費，CFD部小梁向記者解釋，因為公司迷你期指門檻很低，因此在同等條件下，就不能與中金所享受同等的待遇。

　　萬分之8手續費，其吞噬資金的速度可謂十分驚人。如果客戶在同一個價位來回做幾次，就會出現比較大的虧損。而除了在成交規則、交易成本設置陷阱之外，公司第三個損招便是沒有第三方存管，這一招相對前面兩招更具致命威脅。

　　在證券交易活動中，投資者的交易結算資金統一由商業銀行存管，即第三方存管。但是在CFD部中，對方要求客戶將資金電匯至大西洋證券提供的對公賬戶，當大西洋證券確定客戶入金后，資金將轉入個人保證金賬戶，也就是無第三方存管。

　　盡管在宣傳中，公司表示大西洋證券的客戶資金將以第三方后臺管理的形式存儲在巴克萊銀行CYPRUS分行。但是在昨日報道中，《每日經濟新聞》記者已經揭露大西洋證券與大西洋證券國際CFD部毫無聯系，大西洋證券CFD部是國際 “李鬼”，因此CFD部宣傳資金打入大西洋證券對公賬戶，不排除就是CFD部的自己賬戶。與此同時，昨日記者接到數位受害人電話，他們均表示，當真正需要轉賬時，CFD部會以高匯費為由，讓客戶打款至他們提供的國內統一中轉賬號。上述受害者告訴記者，這些錢打入以上賬戶后，最后究竟怎樣流轉，自己完全不清楚。

　　無第三方存管，中轉賬號又是國內個人賬戶，客戶入金隨時都有被CFD部轉移的可能。

　　公司網站昨日已經關閉

　　由于這款迷你期指本身就是一場騙局，因此CFD部從一開始，工作人員就保持了高度的警惕性。

　　《每日經濟新聞》記者調查中發現，CFD部在其宣傳博客中僅留下了一個QQ聯系方式，當記者加上QQ想通過電話與之聯系時，對方卻要求記者提供電話號碼。當電話打來時，記者手機上卻無法顯示對方號碼。為何CFD部拒絕留下其電話，顯得如此神秘莫測？

　　與此同時，記者前期在對公司調查中還遭遇了不少“反偵察”。聯系之初，對方工作人員相當熱情，但是隨著談話內容的深入，對方的警惕性逐漸提升，并且多次詢問記者身份。當記者后來試圖再次聯系公司時，在毫無征兆的情況下，就無法再與該工作人員取得任何聯系。

　　另外，當昨日《每日經濟新聞》揭露大西洋迷你期指實際是場騙局后，公司網站(http://)已經關閉了，至今處于無法顯示狀態，且前期大肆宣傳的博客(http:/liangying0411.blog.163.com/)昨日下午已全部刪除。這也說明了，公司早就做好隨時失蹤的準備。(王鵬)