●沿海地區(qū)民間借貸數(shù)量巨大

　　●長期法律地位缺失脫離監(jiān)管

　　●應(yīng)該疏通合理民間金融渠道

　　●以疏為主以堵為輔疏堵結(jié)合

　　民間金融在我國歷史上早就存在。改革開放后，銷聲匿跡了數(shù)十年的民間金融，又在回暖的經(jīng)濟(jì)浪潮中逐漸復(fù)蘇。它首先從廣大農(nóng)村地區(qū)起步，尤其在浙江、福建、廣東等沿海地區(qū)漸成規(guī)模。有數(shù)據(jù)顯示，從1986年開始，農(nóng)村民間借貸數(shù)量超過正規(guī)信貸規(guī)模，以每年19%的速度穩(wěn)步增長。而在經(jīng)濟(jì)相對發(fā)達(dá)的東南沿海地區(qū)、企業(yè)之間，特別是民營企業(yè)之間的直接臨時資金拆借或高于銀行固定利率性質(zhì)的民間借貸數(shù)量更是巨大。盡管如此，十幾年來，民間金融一直游走于國家法律、法規(guī)框架之外，在“灰色地帶”艱難生存。

　　雖然有著“名不正言不順”的先天缺憾，民間金融作為銀行等金融機(jī)構(gòu)的后備軍，不僅支撐了中國經(jīng)濟(jì)中最具活力的民營經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，而且在政策性金融支持力度不夠的情況下，對“三農(nóng)”起到重要支持作用。但由于法律地位缺失,游離于監(jiān)管之外，民間借貸行為的風(fēng)險控制成為長期存在的隱患。特別是民間金融中的“黑色”部分，包括各類帶有欺詐性或高風(fēng)險的金融活動，一旦發(fā)生問題就會造成金融秩序的混亂，并且影響社會安定。

　　究其原因，現(xiàn)實中大量存在的“非法集資”活動是現(xiàn)有貨幣市場和資本市場狹小和行政壟斷的必然結(jié)果。由于金融市場既不能滿足投資者的投資需求，也不能滿足融資者的資金需求，資金的供求雙方只能自己創(chuàng)造市場，在法律和制度的規(guī)范之外從事投融資活動。鑒于大量地方性中小企業(yè)仍然是今后相當(dāng)長時期內(nèi)中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要動力，在正式金融體系未能有效地解決這類企業(yè)的融資問題之前，非正式金融在民營中小企業(yè)的發(fā)展過程中仍將起到不容忽視的作用。

　　因此，政府機(jī)構(gòu)應(yīng)該適時轉(zhuǎn)變思維方式，客觀區(qū)分并理性分析民間金融不同業(yè)務(wù)的性質(zhì)，嘗試采取以疏為主、以堵為輔、疏堵結(jié)合的綜合治理方法，以規(guī)范和引導(dǎo)民間金融。

　　一方面，政府應(yīng)該疏通合理的民間金融渠道，從法律上為其正名。此前實施的小額貸款公司試點便是一個大膽的舉措。盡管小額貸款公司既不是銀行，也不是金融機(jī)構(gòu)，只是貨幣的服務(wù)性企業(yè)，但它一方面能為中小企業(yè)雪中送炭，另一方面也為大量逐利的民間資本開辟了一條規(guī)范的出路。雖然小額信貸公司的成功仍需要在利率、稅率、準(zhǔn)入門檻等政策制定方面加以修正，但毋庸置疑的是，對民間資本匯聚帶來的借貸行為，由不承認(rèn)到默認(rèn)、公開承認(rèn)，再到予以收編，這既是大勢所趨，也是地方政府面對金融形勢的變化主動出手的一種有益嘗試。當(dāng)然，要從實質(zhì)上促使民間金融“陽光化”，還需加緊籌劃、適時推出《民間融資法》、《放貸人條例》等法規(guī)體系，建立一個規(guī)范民間融資活動的秩序框架，在加強(qiáng)監(jiān)管、不斷完善對其管理的同時，為民間借貸構(gòu)筑一個合法的活動平臺，以規(guī)范、約束和保護(hù)正常的民間借貸行為，促進(jìn)正當(dāng)?shù)拿耖g金融活動擺脫灰色金融的身份，充分發(fā)揮其拾遺補(bǔ)缺的作用。同時，這一舉措也有利于將一些不屬于違法范疇的灰色金融規(guī)范化。事實上，美國、日本也正是通過這種“民間金融合法化”的方式來規(guī)范民間金融的，而非簡單地采取打擊和取締的辦法。

　　另一方面，政府應(yīng)該堵住黑色金融。民間金融良莠不齊，對其中擾亂正常金融秩序、危害社會穩(wěn)定的部分應(yīng)加以取締。民間金融活動反映了市場的資金供給情況，利率高于銀行貸款利率也屬正常,但若演化為高利貸,甚至同黑惡勢力勾結(jié)，參與洗錢等非法活動則要堅決取締，絕不能姑息縱容。

　　此外，發(fā)展民間金融本身要求加強(qiáng)監(jiān)管。過去我們不斷地把國有大銀行納入正規(guī)的監(jiān)管系統(tǒng)，而對民間金融則采取置之不理或進(jìn)行嚴(yán)格管制的態(tài)度，沒有對其進(jìn)行合理的管理和監(jiān)督，從而給民間借貸市場帶來較多隱患。因此，政府和有關(guān)部門應(yīng)該加強(qiáng)對民間金融活躍地區(qū)的監(jiān)測，盡快建立有效的監(jiān)控系統(tǒng)，尤其是建立有效的民間借貸利率信息收集機(jī)制和風(fēng)險防范機(jī)制，全面掌握民間金融的運(yùn)行情況，并以此制定適合的政策法規(guī)。(郭田勇 為中央財經(jīng)大學(xué)中國銀行業(yè)研究中心主任)