央行自11月27日起大幅下調(diào)存貸款利率，一年期人民幣存貸款基準(zhǔn)利率各下調(diào)1.08個百分點，如此大的降息幅度近十年罕見，讓很多習(xí)慣了0.27點微調(diào)的居民感到手足無措，利率這么低了，存銀行還合算嗎？是不是該找其它更高的投資渠道呢？為此理財專家指出，越是在這種情況下，越要保持一份冷靜，切莫進入理財誤區(qū)。

　　低息時代，盡量拋棄傳統(tǒng)儲蓄

　　每次降息后，很多人都后悔沒有及早將活期存款轉(zhuǎn)為定期，特別是這次降息一個百分點以上，10萬元定期儲蓄，因為晚存了一天就要少收入1000元。于是，很多人認為目前存銀行太不合算了，干脆考慮放棄銀行儲蓄，尋找收益更高的投資渠道。有關(guān)調(diào)查顯示，降息后，到民間借貸公司咨詢的人明顯增多，比儲蓄高的銀行理財產(chǎn)品更是被搶購一空。那么，低息時代拋棄傳統(tǒng)儲蓄，一心追求高收益的思路是否正確呢？

　　儲蓄存款對于投資者來說，是一種較好的理財方式，利息收益穩(wěn)定，而且應(yīng)用的靈活性較好，雖然存款利率下調(diào)，也不要完全拋棄儲蓄存款。降低存貸利率說明產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟增長乏力、投資市場不好，這時如果單單為了追求高收益而盲目投資民間借貸等高風(fēng)險渠道可能會遭受本金損失。比如，民間借貸資金一般用于小企業(yè)和房產(chǎn)等渠道，在總體經(jīng)濟不景氣的情況下，小企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險增大，這時個人的投資很可能會血本無歸。而以房產(chǎn)抵押的一些民間借貸也會因為房價下跌、抵押物縮水等因素影響投資者本金的安全。因此，在降息情況下，一定要有本金安全意識，盡量放低自己的收益預(yù)期，多考慮一些穩(wěn)定的投資渠道。

　　出于穩(wěn)妥的角度，有人計劃將資金全部買成穩(wěn)妥型的銀行理財產(chǎn)品，但是，銀行理財產(chǎn)品的收益會有一個滯后效應(yīng)，一般用不了多久，理財產(chǎn)品的收益也會相應(yīng)下降。另外，銀行理財產(chǎn)品一般不能提前支取，雖然收益有保障了，流動性又會大受影響。因此，低利率時代，適當(dāng)追求一些穩(wěn)妥的高收益渠道未嘗不可，但一定要適度保持一定的儲蓄額度，以實現(xiàn)家庭理財?shù)暮侠砼渲谩?/p>

　　貸款真的比存款更合算

　　上次降息時就有很多細心的市民發(fā)現(xiàn)：存貸款利率居然出現(xiàn)了倒掛，個人住房貸款利率優(yōu)惠后居然低于同期存款利率。于是，有市民驚呼，現(xiàn)在就算有錢買房也要去貸款！因為自己的錢存在銀行不僅能抵掉貸款利息，還能賺錢。本次降息后，五年期存款利率也僅比同期個人住房貸款利率高0.288個百分點，幾乎相當(dāng)。于是，很多專業(yè)人士建議大家不要提前還貸，甚至有的專家建議大家先把錢存成五年定期儲蓄，然后再去貸款買房，賺取博弈收益。

　　這種理解實際上是非常片面的。首先，不是所有人都能享受房貸利率七折的優(yōu)惠，按照目前的規(guī)定，必須是個人購買第一套住房、面積90平方米以下才可以享受這一優(yōu)惠；已經(jīng)發(fā)放的存量貸款不享受這一政策，只能是新貸款才可享受；更為關(guān)鍵的是目前七折優(yōu)惠利率并非是所有銀行都統(tǒng)一執(zhí)行，購買一手房時自己選擇貸款銀行也很不方便，這樣，真正能享受這一政策的群體恐怕不大。

　　同時，貸款要繳納評估費、保險費等各種雜費，實際貸款成本比同期存款仍然高出不少。因此，各種所謂的“利率倒掛”都是紙上談兵。

　　理財專家的建議是：在目前經(jīng)濟不景氣的情況下，不要指望以什么博弈來增加收益，能穩(wěn)穩(wěn)當(dāng)當(dāng)保住本金，再略有收益就不錯了。另外，中國人的理財傳統(tǒng)是“無債一身輕”——明明手中有閑錢，何必刻意去貸款。如果找不到穩(wěn)妥、高于實際貸款利率的投資渠道，還是老老實實的用現(xiàn)有存款買房或者在理財專家的指導(dǎo)下考慮還貸款吧。